Проспект фотоэлектрической промышленности

Будет ли продолжаться этот виток фотоэлектрической страсти?

Каковы последние опасения? Этот раунд бизнес-цикла PV, от итерации технологии на стороне предложения до расширения сцены на стороне спроса; От колебаний цен до быстрых производственных мощностей многие горячие точки продолжают способствовать страсти.

Однако терминальный спрос серьезно не выражен, особенно на централизованных электростанциях. В последние годы из-за влияния кремниевых материалов и других стоимостных факторов цена комплектующих не падает, а растет, что становится основным фактором, ограничивающим реализацию спроса на переработку.

В то же время ожидания снижения цен на модули и снижения конечного спроса постоянно подстегивались, становясь новым источником ожиданий для поддержания энтузиазма в фотоэлектрической отрасли.

Ожидание день не выполняется, страсть день отдыха.

01

Цены на компоненты ограничивают спрос

С прошлого года фотогальваническая промышленность процветала на волне «углеродной нейтральности», с растущим капиталом и взрывными ожиданиями. Цена на производственную часть резко возросла, что серьезно ограничило спрос на последующую установку.

В 2021 году из-за роста цен на фотоэлектрические модули глобальные и внутренние фотоэлектрические установки не оправдали ожиданий. Глобальные фотоэлектрические установки выросли на 30 процентов в годовом исчислении, в то время как внутренние фотоэлектрические установки выросли только на 14 процентов, среди которых централизованные электростанции сократились на 27 процентов, и основной рост пришелся на бытовые фотоэлектрические системы с более высокой ценовой несущей способностью.

В первой половине этого года цены в производственной цепочке были немного стабильными, а фотоэлектрические установки выросли.

С января по июнь 2022 года новые установленные внутренние фотоэлектрические мощности составили 30,88 ГВт с годовым ростом на 137 процентов, в том числе централизованная фотоэлектрическая мощность составила 11,22 ГВт с годовым ростом на 109 процентов; Распределенная фотоэлектрическая мощность 19,65 ГВт, что на 157% больше, чем в прошлом году.

Кроме того, из-за российско-украинской войны и энергетического кризиса спрос на фотоэлектрические установки за рубежом высок. С января по июнь 2022 года Китай экспортировал 78,6 ГВт модулей, что на 74% больше, чем в прошлом году.

Тем не менее, спрос немного вырос, игра в производственной цепочке немедленно улучшилась, цены на сырье выросли, цены на компоненты не упали, а выросли, пока в этом году они полностью выросли.

В настоящее время котировка некоторых компонентов превышает 2,0 юаня/Вт, а инвестиционная доходность электростанции достигла минимального уровня. Спрос на установку терминалов снова стал выжидательным, рост экспорта компонентов также замедлился.

Цена компонента выше 2,0 юаня/Вт также не может предотвратить платежи по некоторому нисходящему спросу. Высокая допустимая цена и высокая допустимая доходность также указывают на высокий потенциальный спрос на фотогальваническую продукцию.

Фотогальваническая тенденция потепления, еще раз, чтобы содержаться, промышленность еще раз в тупик.

02

Картина конечного спроса остается неясной

Фотоэлектрические звезды спроса на море, это надежда фотоэлектрической промышленности.

Сегодня краткосрочный спрос сдерживается высокими ценами на добычу, а выпуск спроса задерживается. В настоящее время все еще трудно судить о графике ускорения высвобождения спроса.

С одной стороны, цена кремниевых материалов задержалась, а в последнее время даже достигла нового максимума. Цена сделки с монокристаллическими плотными материалами превысила 300000 юаней/тонну. Несмотря на непрерывный выпуск новых производственных мощностей кремния, но из-за эпидемии, нормирования мощности, технического обслуживания и других факторов, в сочетании с жестокой отраслевой цепной игрой кремниевых материалов в последние годы, ценовые показатели фотоэлектрической промышленности «хитрые», "есть сухой выжатый" потенциал, будущая цена не будет гладкой дорогой.

Кроме того, в связи с недавней отменой льготных цен на электроэнергию в некоторых районах затраты на энергопотребление стали становиться новой переменной в стоимости фотоэлектрического производства, что является новой сноской. Могут возникать другие непредсказуемые переменные стоимости, которые делают путь снижения цен на компоненты неопределенным.

Нет. С другой стороны, общественность подчеркивала, что новый виток бума фотоэлектрической промышленности, бремя производственных затрат «причудливое» диверсифицировано и сложно, например, затраты на хранение не падают, поскольку цены на карбонат лития выросли, прямые и косвенные затраты инвесторы, внесли свой вклад в развитие фотоэлектрических электростанций, затраты на трение растут, также становятся переменными роста спроса на электроэнергию в будущем.

В результате отрасль продолжает сталкиваться со сложной ситуацией непредсказуемого спроса на фотоэлектрические системы, и в оценках установок в Китае и во всем мире в этом и следующем году наблюдается большое расхождение, несмотря на общее ожидание того, что «спрос вот-вот ускорится». .

03

Туманный спрос продолжает капитальный энтузиазм

Неопределенность хороша для капитала.

Есть неопределенность, есть устойчивость, есть возможность изменить промышленную модель и обгонять кривые, и вы также можете наслаждаться более высокой оценкой. Все это обналичено, и оценки вернулись к норме, насколько может видеть глаз.

За последние несколько лет фотогальваническая промышленность продемонстрировала большую устойчивость, особенно эластичность итераций технологий и предложения мощности, в то время как спрос не приветствовал выпуск спроса, соответствующий стороне предложения «большой быстрой работы».

В этом процессе достаточно даже частичного высвобождения спроса, чтобы возбудить весь рынок. Во-первых, бум фотоэлектрических систем для домашних хозяйств начался в прошлом году, а во-вторых, в этом году резко вырос экспорт распределенных фотоэлектрических систем/аккумуляторов энергии.

Для сравнения, централизованные фотоэлектрические электростанции, как основная сила фотоэлектрических систем, были прохладны во время громкого продвижения концепции «углеродной нейтральности» в последние годы.

И эта хорошая информация, чтобы задержать наличные деньги, может быть в состоянии еще больше продолжить страсть капитала фотоэлектрической промышленности.

Хотя всегда ждут, никогда не устраивают, но придут, будут довольны, но точный темп и график предсказать сложно.

Устойчивость и возможности стороны спроса также будут обречены на то, чтобы использовать стратегические возможности сегмента компонентов, и никто не откажется от капитала на этом пути. Нетрудно понять, что конкурентная среда сегмента комплектующих в этот момент вдруг стала живой и чувствительной.

Короче говоря, падение цен на компоненты, высвобождение конечного спроса, стали новым урожаем ожиданий фотоэлектрической промышленности, сапоги не падают однажды, страсть не рассеивается однажды. Высокие цены на компоненты не могут быть плохой вещью.